1936年正是中国社会风云动荡的年代，青岛各大帮会集结为争夺码头资源打得热火朝天，九龙会与兴安会矛盾重重，为了争夺利益两方展开了激烈的混战。中秋节当日，兴安会的会长薛安泰私下扣押了九龙会的人，九龙会的会长曾念安带着手下的兄弟和兴安会众人火拼。混乱之中曾念安带着众人逃脱，而手下韩金铨却被捕，一旁的儿子韩志杰看到这一幕惊吓不已。曾念安躲进了俞心庭家的私人诊所，追踪而来的薛安泰被俞心庭他拒之门外，就在两人争论不休的时候，曾念安悄悄回到了九龙会。他拿着枪作势要和兴安会的人火拼，九龙会的老五魏东蓠阻止曾念安，韩志杰趁机偷走曾念安的枪独自去解救被捕的父亲。

　　韩志杰在小乞丐的引导下进入了兴安会，曾念安得知韩志杰鲁莽的行为匆匆赶过去支援。薛安泰的人和曾念安的人再次动手，就在薛安泰准备对曾念安下黑手的饿时候，十岁的韩志杰直接开枪杀死了薛安泰。这一幕被薛安泰的女儿萧岚看在眼里，萧岚的母亲眼疾手快的将萧岚藏在衣柜里。薛安泰大势已去，九龙会的众人开始对着兴安会下手，曾念安甚至强奸了萧岚的母亲萧素琴，老三魏东篱趁机逼问萧岚的下路，萧素琴一言不发他便将她杀害。正好他看见和韩志杰在一起的小乞丐，就疑心乞丐就是萧岚，幸好韩志杰出面解释，小乞丐这才保住性命。兴安会没落，曾念安假意推举韩志杰的父亲韩金铨成为老大，韩金铨拒绝最后曾念安当上了九龙会的老大，成为了青岛码头的头把交椅。他为了顾及韩金铨的颜面，还特意宣告众人十年之后让位于韩金铨。

　　十年后。九龙商会的金楼里，乔装打扮的萧岚遇上了曾念安，家破人亡的往事浮上心头，她被恨意包裹。十年让位之约即将到来，韩金铨却身体抱恙，曾念安假意照拂他心里却是很不情愿。韩志杰让父亲一定要继位，还故意和曾念安一起坐在金椅上，韩金铨大骂他一通。日本稻川社在九龙会的地盘开赌场，曾念安敢怒不敢言，韩志杰扬言自己一定会处理好此事，曾念安送他一把手枪。韩志杰向众人炫耀自己的手枪，一旁的萧岚直接抢走手枪顶着韩志杰。